Nike, Citi tarafından ‘kârlı bir marj iyileştirme anlatısı’ olarak tanımlanıyor ve bu da hisse senedinin durumunu Satın Alma seviyesine yükseltiyor

Citi analistleri Nike (NKE) hisseleri üzerindeki notlarını Nötr’den Satın Al’a yükseltirken, fiyat hedeflerini de bir önceki hedeften 35 dolar daha yüksek olan 135 dolara çıkardı.

Analistlerin raporuna göre, spor kıyafetleri satan şirket, belirsiz küresel ekonomik koşullara rağmen kar marjı iyileştirmesi için umut verici bir fırsat olarak görülüyor.

Citi’nin Nike’a ilişkin değerlendirmesi, devam eden gelir zorluklarını kabul etmekle birlikte, şirketin 2024 ve 2025 mali yıllarında potansiyel ekonomik dalgalanmalara rağmen hisse başına kazancını koruma kabiliyetine ilişkin daha olumlu bir bakış açısını yansıtıyor.

Olumlu görüş birkaç unsura dayanıyor:

1) 2024 mali yılının ikinci çeyreğinden itibaren brüt kar marjında beklenen iyileşme ve 2025 mali yılında da devam etmesi;

2) 2024 takvim yılında, Paris Olimpiyat Oyunlarından önce planlanan yeni ürün inovasyonlarının piyasaya sürülmesi; ve

3) Devam eden ekonomik istikrarsızlığa rağmen Nike’ın Çin’deki istikrarlı pazar varlığı.

Analistler, “Kuzey Amerika toptan satış sektöründeki yıldan yıla zorlu karşılaştırmalar, zorlu ekonomik ortam, Nike’ın Kuzey Amerika’daki ana perakende ortaklarından gelen olumsuz eğilimler ve mevcut projeksiyonlarda yansıtıldığı gibi yılın ikinci yarısında güçlü bir satış toparlanması tahmini göz önüne alındığında, yönetimin ikinci yarı satış tahmininde daha temkinli bir yaklaşım benimsemesini (ve 2024 mali yılı satış tahminini orta tek haneli büyümeden düşük tek haneli büyümeye düşürmesini) bekliyoruz” dedi.

“Bununla birlikte, daha yüksek bir brüt kar marjının ve giderler üzerindeki sıkı kontrolün hisse başına kazançta bir düşüşü önleyeceğine inanıyoruz.”

Nike’ın hisse fiyatı, Cuma günkü kapanış fiyatına göre, yıl başından bu yana %1’lik bir düşüşe rağmen %1,8 oranında arttı.

Bu makale yapay zeka teknolojisi kullanılarak üretilmiş ve çevrilmiştir ve bir editör tarafından gözden geçirilmiştir. Daha fazla ayrıntı için Hüküm ve Koşullarımıza bakın.